Orta Amerika için bağımsızlık ilk olarak 15 Eylül 1821'de ilan edildi, ancak Meksika bölgeyi iki yıl boyunca bastırdı. Yeni bağımsız Orta Amerika Birleşik Eyaletleri bayrağı 21 Ağustos 1823'te kabul edildi ve merkezdeki ulusal arması olan mavi-beyaz-mavi çizgilerden oluşuyordu. Bu silahlar temel olarak Nikaragua'nın bugün kullandığı tasarım öğelerini içeriyordu. Federasyonun beş üye ülkesi bağımsız ülkeler olduktan sonra bile, Nikaragua eski bayrağı kaldırmaya devam etti. Son olarak, 1854'te, sarı-beyaz-kırmızı olan yeni bir yatay Nikaragua üç rengi seçildi, ancak uzun süre uçmadı. İç savaş ve Kuzey Amerikalı filibusters (askeri maceraperestler) müdahalesi, daha sonra bir dizi bayrak getirildi ve hızla değiştirildi.
1908'de eski federasyon bayrağı, arması uygun değişikliklerle Nikaragua'nın ulusal bayrağı olarak kabul edildi. Sandinista hareketinin kırmızı-siyah yatay iki renkli olmasına rağmen, Sandinista yönetimi (1979) yıllarında ikincil bir ulusal bayrak olmasına rağmen, bu temel tasarım, arması daha da değiştirerek 27 Ağustos 1971 yasası ile yeniden onaylandı. -90). Bayraktaki arması, eşitlik için bir üçgen, özgürlük için bir özgürlük başlığı ve Atlantik ve Pasifik okyanus havzaları arasındaki beş orijinal Orta Amerika ülkesinin sembolik iki okyanus arasında beş volkan içerir.
